Στα €256 εκ. μειώθηκαν οι ζημιές της Τρ. Κύπρου το 2014 έναντι ζημιών €2056 εκ. το 2013. Οι προβλέψεις για απομείωση δανείων μειώθηκαν στα €900 εκ. από €1019 εκ. το 2013. Το τέταρτο τρίμηνο του 2014 οι ζημιές αυξήθηκαν στα €332 εκ. από €5 εκ. το τρίτο τρίμηνο του έτους κυρίως λόγω της αύξησης των προβλέψεων στα €408 εκ. από €163 εκ., αλλά και λόγω των απομειώσεων άλλων χρηματοοικονομικών και μη χρηματοοικονομικών στοιχείων ύψους €133 εκ. Στην αύξηση των ζημιών (ελέω αυξημένων προβλέψεων) συνέβαλαν και οι εργασίες στη Ρωσία οι οποίες παρουσιάζονται ως μη συνεχιζόμενες δραστηριότητες.
Τα κέρδη πριν τις προβλέψεις και τις απομειώσεις, τα έξοδα αναδιάρθρωσης και τις μη συνεχιζόμενες δραστηριότητες, για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2014 ανήλθαν σε €747 εκ...
Κατά τη διάρκεια του έτους που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2014 καταγράφηκαν κέρδη από αποαναγνώριση δανείων και απαιτήσεων από πελάτες και αλλαγές στις αναμενόμενες ταμειακές ροές δανείων που αποκτήθηκαν, ύψους €47 εκ.
Οι απομειώσεις άλλων χρηματοοικονομικών και μη χρηματοοικονομικών περιουσιακών στοιχείων για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2014 ανήλθαν σε €81 εκ., κυρίως λόγω της απομείωσης περιουσιακών στοιχείων που σχετίζονται με την Λαϊκή Τράπεζα και που είχαν μεταφερθεί στην Τράπεζα καθώς και της απομείωσης μη κύριων περιουσιακών στοιχείων που έχουν κατηγοριοποιηθεί ως περιουσιακά στοιχεία που κατέχονται προς πώληση.
Τα έξοδα αναδιάρθρωσης για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2014 ανήλθαν σε €36 εκ.
Τα αποτελέσματα αναλυτικά
Τα συνολικά έσοδα για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2014 ανήλθαν σε €1.177 εκ. από €1019 εκ. το 2013.
Τα καθαρά έσοδα από τόκους για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2014 ανήλθαν σε €967 εκ. από €880 εκ. και το καθαρό επιτοκιακό περιθώριο σε 3,94%.
Τα συνολικά έξοδα για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2014 μειώθηκαν στα €430 εκ. από €435 εκ.
Προβλέψεις
Οι προβλέψεις για απομείωση δανείων για το έτος που έληξε στις 31 Δεκεμβρίου 2014 ανήλθαν σε €666 εκ. (συνεχιζόμενες δραστηριότητες), με τη χρέωση προβλέψεων επί του συνόλου των δανείων να ανέρχεται στο 3,5%. Αν συμπεριλήφθην όμως και οι προβλέψεις δανείων που αφορούν μη συνεχιζόμενες δραστηριότητες (κυρίως εργασίες στην Ρωσία) τότε οι προβλέψεις για το έτος διαμορφώθηκαν στα €900 εκ.
Οι προβλέψεις για την απομείωση δανείων για το τέταρτο τρίμηνο του 2014 ανήλθαν σε €248 εκ. (συνεχιζόμενες δραστηριότητες), σε σύγκριση με €115 εκ. το τρίτο τρίμηνο του 2014. Η αύξηση των προβλέψεων κατά το τέταρτο τρίμηνο του 2014 σχετίζεται κυρίως με την εναρμόνιση των μεθοδολογιών και με αλλαγές σε συγκεκριμένες εκτιμήσεις, μετά την επισκόπηση των αποτελεσμάτων του AQR.
Τα μη εξυπηρετούμενα δάνεια (ΜΕΔ) με βάση την Ευρωπαϊκή Αρχή Τραπεζών (ΕΑΤ)18 ανήλθαν σε €14.961 εκ. στις 31 Δεκεμβρίου 2014 (σε σύγκριση με €15.046 εκ. στις 30 Σεπτεμβρίου 2014) και αποτελούσαν το 63% του συνόλου των δανείων. Το ποσοστό κάλυψης των ΜΕΔ βάσει ΕΑΤ με προβλέψεις ανήλθε σε 34% στις 31 Δεκεμβρίου 2014, σε σύγκριση με 33% στις 30 Σεπτεμβρίου 2014.
Άλλα μεγέθη
Οι συνολικές καταθέσεις του Συγκροτήματος ανήλθαν στα €13.169 εκ. στις 31 Δεκεμβρίου 2014, σε σύγκριση με €13.330 εκ. στις 30 Σεπτεμβρίου 2014.
Μετά τον Απρίλη του 2014, η Τράπεζα κατέγραψε πελατειακές εισροές κάθε μήνα, με εξαίρεση τον Αύγουστο του 2014, ενώ για ολόκληρο το 2014 υπήρχαν καθαρές πελατειακές εισροές. Οι πελατειακές εισροές συνεχίστηκαν και το 2015.
Οι προσπάθειες απομόχλευσης της τράπεζας συνεχίζονται, με τα δάνεια να μειώνονται κατά 3,9% κατά το τέταρτο τρίμηνο του 2014 σε €23,8 δισ. στις 31 Δεκεμβρίου 2014.
Κατά το τέταρτο τρίμηνο του 2014, η Τράπεζα ολοκλήρωσε την πώληση του μεγαλύτερου μέρους του δανειακού χαρτοφυλακίου στο Ηνωμένο Βασίλειο που αποκτήθηκε από την Λαϊκή Τράπεζα. Τα δάνεια στην Κύπρο ανήλθαν σε €21,2 δισ. στις 31 Δεκεμβρίου 2014 και αντιπροσωπεύουν το 89% του συνόλου. Η τράπεζα εξακολουθεί να είναι ο μεγαλύτερος δανειστής στην Κύπρο με το μερίδιο αγοράς επί των δανείων να ανέρχεται στο 38,8% στις 31 Δεκεμβρίου 2014. Τα δάνεια στην Ρωσία (€0,9 δισ.) και τα δάνεια στο Ηνωμένο Βασίλειο (€0,9 δισ.) αντιπροσωπεύουν το 4% του συνόλου έκαστο.
Ο δανεισμός της τράπεζας από το ευρωσύστημα ανήλθε στα €8,3 δισ. στις 31 Δεκεμβρίου 2014 και αποτελείται από €7,4 δισ. δανεισμό από τον ELA και €880 εκ. δανεισμό από την ΕΚΤ.
Όσον αφορά τα κεφάλαια της τράπεζας, ο δείκτης Κεφαλαίου Κοινών Μετοχών Κατηγορίας 1 (με μεταβατικές διατάξεις) ανήλθε στο 14,0% στις 31 Δεκεμβρίου 2014, σε σχέση με 10,4% στις 31 Δεκεμβρίου 2013, όπως αναπροσαρμόστηκε σύμφωνα με τους κανονισμούς των οδηγιών CRD IV/CRR - με μεταβατικές διατάξεις. Ο δείκτης Μόχλευσης βελτιώθηκε και διαμορφώθηκε σε 7,7x στις 31 Δεκεμβρίου 2014, σε σχέση με 11,1x στις 31 Δεκεμβρίου 2013.
Απομόχλευση
Σημειώνεται ότι ως μέρος της στρατηγικής της απομόχλευσης της και μέσω συγκεκριμένων, στοχευμένων και έγκαιρων ενεργειών η τράπεζα έχει καταφέρει να μειώσει τον κίνδυνο στον ισολογισμό της, να ενισχύσει τη ρευστότητά της και να βελτιώσει την κεφαλαιακή της θέση μέσω της διάθεσης εργασιών που θεωρούνται ως μη κύριες.
Κατά τη διάρκεια του 2014 το συγκρότημα πώλησε τις εργασίες του στην Ουκρανία, την επένδυση του στην Ρουμάνικη Banca Transilvania, δάνεια πελατών στην Σερβία, περιουσιακά στοιχεία στην Ρουμανία και το μεγαλύτερο μέρος του δανειακού χαρτοφυλακίου στο Ηνωμένο Βασίλειο το οποίο αποκτήθηκε από την Λαϊκή Τράπεζα τον Μάρτιο του 2013.
Στην Ελλάδα, η καθαρή έκθεση αποτελείται από (α) καθαρά στοιχεία που αναγνωρίζονται στον ισολογισμό ύψους €97 εκ. (εξαιρουμένων των ακινήτων από εκποιήσεις) (β) 600 περίπου ακινήτα από εκποιήσεις με λογιστική αξία €179 εκ. και (γ) εκτός ισολογισμού στοιχεία ύψους €185 εκ. Στη Ρουμανία, η συνολική καθαρή έκθεση ανέρχεται σε €520 εκ.
Στη Ρωσία, ενόψει της συνεχιζόμενης οικονομικής ύφεσης από τα μέσα του Δεκεμβρίου του 2014, η τράπεζα έχει προχωρήσει σε επισκόπηση των εργασιών της και έχει αυξήσει το επίπεδο των προβλέψεων για το δανειακό χαρτοφυλάκιο και λοιπά περιουσιακά στοιχεία στη χώρα. Αυτή η ενέργεια αντικατοπτρίζει μια συνειδητά πιο συντηρητική πολιτική έναντι της ρωσικής οικονομικής προοπτικής και μειώνει σημαντικά την έκθεση του συγκροτήματος στη χώρα αυτή σε €163 εκ.
Προοπτικές
Όσον αφορά τις προοπτικές, αναφέρεται ότι το συγκρότημα συνεχίζει να επικεντρώνεται στην υλοποίηση του σχεδίου αναδιάρθρωσης και των στρατηγικών του στόχων με σκοπό να καταστεί ένα πιο δυνατό, στοχευμένο ίδρυμα, ικανό να στηρίξει την ανάκαμψη της κυπριακής οικονομίας και να δημιουργήσει αξία για τους μετόχους του στο μεσοπρόθεσμο διάστημα.
Με τις δραστηριότητες στην Κύπρο να αντιπροσωπεύουν το 89% των δανείων και το 86% των καταθέσεων του συγκροτήματος, η χρηματοοικονομική επίδοση της τράπεζας είναι άμεσα συνδεδεμένη με το οικονομικό και λειτουργικό περιβάλλον στην Κύπρο.
Αναφέρεται ότι η πραγματική οικονομική δραστηριότητα αναμένεται να παραμείνει σχετικά υποτονική το 2015 με το ρυθμό αύξησης του ΑΕΠ να παραμένει κοντά στο μηδέν. Η αβεβαιότητα που επικρατεί αναφορικά με την οικονομική ανάκαμψη στην Ευρώπη, η οικονομική κρίση στην Ρωσία και η πολιτική και οικονομική αβεβαιότητα στην Ελλάδα, επηρεάζουν αρνητικά τις οικονομικές προοπτικές για το 2015. Αρνητικοί παράγοντες που θα μπορούσαν να επηρεάσουν την οικονομία σχετίζονται με τα ψηλά επίπεδα μη εξυπηρετούμενων δανείων στον εγχώριο τραπεζικό τομέα, την περαιτέρω καθυστέρηση στην εφαρμογή του κατάλληλου νομοθετικού πλαισίου που είναι απαραίτητο για την αντιμετώπιση των προβληματικών δανείων, την οποιαδήποτε χαλάρωση της δέσμευσης για την εφαρμογή του προγράμματος οικονομικής σταθερότητας και με την περαιτέρω επιδείνωση της οικονομίας της Ρωσίας. Οι παράγοντες που θα μπορούσαν να επηρεάσουν θετικά την οικονομία σχετίζονται με το πρόγραμμα Ποσοτικής Χαλάρωσης (ΠΧ) στην Ευρωζώνη που μπορεί να βελτιώσει τη ρευστότητα και να ενισχύσει τη ζήτηση στην Ευρωζώνη, η εύρωστη οικονομική ανάπτυξη στο Ηνωμένο Βασίλειο και η πτώση του ευρώ που θα μπορούσαν να έχουν θετική επίδραση στον τουρισμό στην Κύπρο. Η μείωση των επιτοκίων στην Κύπρο θα μπορούσε να στηρίξει την κατανάλωση στον ιδιωτικό τομέα και να τονώσει την εγχώρια οικονομία.
Η αντιμετώπιση των προβληματικών δανείων της τράπεζας αποτελεί κορυφαία προτεραιότητα και είναι υψίστης σημασίας ζήτημα για την διεύθυνση της τράπεζας.
Καταλήγοντας, ο διευθύνων σύμβουλος του συγκροτήματος, John Hourican αναφέρει ότι «Η κυπριακή οικονομία παρουσιάζει περαιτέρω σημάδια σταθεροποίησης, παρά το σχετικά δυσμενές εξωτερικό οικονομικό περιβάλλον. Ο ρυθμός των μεταρρυθμίσεων πρέπει να συνεχιστεί και δεν θα πρέπει να υπάρξει επιπρόσθετη καθυστέρηση στην υιοθέτηση του κατάλληλου νομοθετικού πλαισίου που να αποτρέπει τις στρατηγικές πτωχεύσεις. Ένα βελτιωμένο νομικό πλαίσιο θα βοηθήσει τις κυπριακές τράπεζες να αντιμετωπίσουν τα προβληματικά δάνεια και θα τους επιτρέψει να συμβάλουν στην ανάκαμψη της κυπριακής οικονομίας μέσω της χρηματοδότησης φερέγγυων εταιρειών και νοικοκυριών. Η Τράπεζα, ως η μεγαλύτερη τράπεζα στην Κύπρο, σημαντικά βελτιωμένη χρηματοοικονομικά και λειτουργικά, μπορεί να συμβάλει στην ανάκαμψη της κυπριακής οικονομίας και να επωφεληθεί από αυτή.
Source:http://www.stockwatch.com.cy/nqcontent.cfm?a_name=news_view&ann_id=217623
No comments:
Post a Comment